ارتباط مارجین و اهرم

اهرم لوریج در فارکس چیست؟

مارجین چیست و معاملات مارجین ارزهای دیجیتال چه کاربردی دارند؟

معاملات مارجین روش معامله دارایی ها با استفاده از وجوه دریافتی از شخص ثالث است. در مقایسه با حسابهای معاملاتی معمولی ، حسابهای مارجین به معامله گران اجازه می دهد تا به مقادیر بیشتری از سرمایه دسترسی داشته باشند و با استفاده از سرمایه های قرض گرفته شده وارد موقعیت های معاملاتی شوند. اساساً، معاملات مارجین نتایج یک موقعیت را تقویت می کند تا معامله گران بتوانند در معاملات موفق سود بیشتری کسب کنند. این نوع از معاملات در بازارهای سهام، کالاها و رمز ارزها مورد استفاده قرار می گیرد.

مارجین چیست؟

مارجین وجه تضمین اولیه برای باز کردن یک معامله است که با استفاده از این ابزار مالی می توانید بیشتر از حجم معاملاتی خود سرمایه گذاری کنید.

در واقع می توانیم مارجین را نوعی وام از طرف کارگزاری به معامله گر تلقی کنیم. برای درک بهتر مفهوم مارجین این مثال را بررسی کنید.

فرض ارتباط مارجین و اهرم کنید 100 میلیون تومان سرمایه اولیه دارید اما دارایی مورد نظرتان که قصد دارید آن را خریداری کنید 500 میلیون تومان است. کارگزاری این امکان را به شما میدهد که با استفاده از اهرم تا 5 برابر سرمایه خود معامله کنید اما پس از دریافت سود باید وام و بدهی خود را تسویه کنید.

معاملات مارجین چیست؟

معاملات مارجین (Margin Trading) روشی است که برای خرید و فروش یک دارایی در بازار های مالی نظیر ارزهای دیجیتال یا فارکس مورد استفاده قرار میگیرد. یکی از سود آور ترین و در عین حال پر ریسک ترین گزینه های معاملاتی در بازار سرمایه معاملات مارجین است.

این نوع معاملات برای تریدرهای حرفه ای مناسب است زیرا ریسک ها و خطرات فراوانی ا به دنبال دارد. توصیه میکنیم برای ورود به این حوزه اطلاعات خود را در مورد ابزارهای معاملاتی، تحلیل تکنیکال و فاندامنتال تکمیل کنید.

نحوه عملکرد معاملات مارجین

هنگامی که یک معامله مارجین آغاز می شود، معامله گر ملزم به پرداخت درصدی از کل ارزش سفارش است. این درصد اولیه به عنوان مارجین یا حاشیه شناخته می شود و با مفهوم لوریج یا اهرم ارتباط تنگاتنگی دارد.

به عبارت دیگر، حسابهای معاملاتی margin برای ایجاد معاملات با اهرم استفاده می شود و اهرم نسبت وجوه وام گرفته شده به مبلغ مارجین (سرمایه اولیه تریدر) را ارتباط مارجین و اهرم توصیف می کند.

به عنوان مثال ، برای باز کردن یک معامله 100،000 دلاری با اهرم 10: 1 ، یک معامله گر باید 10،000 دلار سرمایه داشته باشد.

در حالت عادی اگر شما یک سهم و یا یک دارایی را خریداری کنید، مالک آن محسوب می شوید زیرا هزینه آن را کامل پرداخت ارتباط مارجین و اهرم کرده اید و به کسی بدهکار نیستید. اما در معاملات مارجین چون شما به نوعی وام گرفته اید و مبلغی را از کارگزاری قرض کرده اید، پس در قبال خرید ان دارایی بدهکار هستید و مالکیت آن برای شما نیست. در معاملات margin هم مانند هر نوع وامی که دریافت می کنید باید در انتهای معامله مبلغ وام را تسویه کنید.

از معاملات مارجین می توان برای باز کردن موقعیت های شورت (فروش) و لانگ (خرید) استفاده کرد. یک موقعیت لانگ منعکس کننده فرضیه و پیش بینی معامله گر مبنی بر این است که قیمت دارایی افزایش می یابد ، در حالی که یک موقعیت شورت عکس آن را نشان می دهد.

تا زمانی که پوزیشن یک معامله مارجین باز است، دارایی های معامله گر به عنوان وثیقه وجوه وام گرفته شده عمل می کند. درک این مسئله برای معامله گران بسیار مهم است، زیرا اکثر صرافی ها ها این حق را برای خود محفوظ می دارند که ارتباط مارجین و اهرم در صورت حرکت بازار بر خلاف موقعیت معامله گر و رسیدن قیمت به بالاتر یا پایین تر از یک آستانه مشخص،دارایی های معامله گر را برای خود بر می دارند. به این فرایند مارجین کال (Margin Call) گفته می شود.

مارجین کال (Margin Call) یعنی چه؟

در صورتی که هر یک از معاملات لانگ یا شورت، برخلاف روند پیش بینی شده معامله گر حرکت کند، صرافی و یا کارگزاری که مارجین را در اختیار تریدر قرار داده است این حق را دارد که با افزایش ضرر و رسیدن به قیمت از پیش تعیین شده، کل معامله را برای پس گرفتن وام ببندد و مارجین کاربر را صفر کند.

به عنوان مثال اگر یک کاربر پیش بینی کند که قیمت بیت کوین صعودی است اما قیمت ان برخلاف روند حرکت کند و به حدی افت کند که باقیمانده مارجین کمتر از وام اولیه شود، صرافی بلافاصله در همان قیمت اقدام به فروش بیت کوین میکند. در این حالت اصطلاحا گفته می شود که معامله گر کال مارجین یا مارجین کال شده است.

مارجین کال زمانی اتفاق می افتد که یک معامله گر ملزم به واریز وجوه بیشتر به حساب مارجین خود می باشد تا بتواند به حداقل الزامات معامله مارجین برسد. اگر معامله گر این کار را انجام ندهد ، دارایی های او به طور خودکار لیکویید می شود تا زیان موقعیت معاملاتی را جبران کند. به طور معمول ، این اتفاق می افتد زمانی که ارزش دارایی های معامله گر در یک حساب margin، از میزان تعیین شده توسط صرافی کمتر شود.

کارمزد معاملات مارجین

وام و یا margin مورد نیاز سرمایه گذاران و تریدرها در معاملات از طرف تامین کننده های سرمایه مانند بانک ها و یا موسسه های اعتباری بزرگ تامین میشود. در بازار رمز ارزها صرافی های دیجیتال معمولا این وجوه را تریدرها قرض می دهند.

به این منظور که کارگزار در ازای وامی که می دهد با تامین کننده های سرمایه قرارداد موازی امضا میکند تا به صورت قانونی مقدار پول مورد نیاز در حساب معامله گران موجود شود. تامین کننده های مالی برای این کار کارمزدی دریافت میکنند که پرداخت آن برعهده شخصی است که از مارجین استفاده میکند. به همین دلیل پس از پایان معامله بهره و کارمزد آن را هم باید بپردازند.

تاریخ انقضا معاملات مارجین

این نوع معاملات تاریخ سررسید ندارند و شما تا زمان دلخواه و تا هر زمانی که نیاز دارید میتوانید با پرداخت بهره معامله خود را با نگه دارید. این یعنی هر زمان مارجین کال دریافت کردید می توانید با واریز به حساب کاربری خود معامله را باز نگه دارید.

نکته قابل توجه آن است که نباید از میزان ضرر خود غافل شوید. اگر میزان ضرر به اندازه میزان سرمایه اولیه نزدیک شد باید معامله را همچنان باز نگه دارید و برای کاهش ریسک می توانید موجودی خود را افزایش دهید. با این حال اکثر تریدرهای حرفه ای در این معاملات از ابزار های مدیریت ریسک و سود مانند stop-loss و take-profit برای خروج به موقع از پوزیشن ها استفاده می کنند.

انواع معاملات مارجین

در روش مارجین تریدینگ مانند قرارداد های آتی سرمایه گذاران می توانند به صورت دو طرفه از بازار سود کسب کنند. در صرافی ها و پلتفرم هایی که این خدمات را ارائه میدهند دو روش مارجین تریدینگ وجود دارد.

خرید استقراضی (Long position)

در این حالت فرض بر این است که قیمت دارایی افزایش میابد. یعنی معامله گر از مورد نظر را در قیمت پایین خریداری میکند و در قیمت بالاتر می فروشد. این امر موجب کسب سود معامله گر میشود.

فروش استقراضی (Short position)

در چنین شرایطی تریدر پیش بینی میکند که بازار روند نزولی دارد. به این منظور که در قیمت بالاتر ارز را خریداری میکند و در قیمت پایین تر می فروشد.

کدام صرافی ها معاملات مارجین را ارائه میدهند؟

در حال حاضر تعداد کمی از صرافی های معتبر وجود دارند که قابلیت مارجین تریدینگ را ارائه میدهند. از جمله معتبرترین آنها می توان به موارد زیر اشاره کرد:

هر کدام از این پلتفرم های معاملاتی قوانین خاص خود را برای خدماتی که ارائه می دهند دارند. همچنین با توجه به مشکلات تحریم های بین المللی امکان ثبت نام کاربران ایرانی با هویت حقیقی وجود ندارد و باید از طریق روش های مختلفی ای پی و اطلاعات خود را تغییر دهند.

مزایا و معایب معاملات مارجین

همانطور که خواندید معاملات margin از ریسک بیشتری نسبت به معاملات عادی و اسپات برخوردار هستند. از طرفی شما با تسلط بر عوامل تاثیر گذار و تحلیل قیمت با استفاده از اهرم ها میتوانید به سود زیادی دست پیدا کنید. در این بخش از مقاله قصد داریم به بررسی برخی از مزایا و معایب این نوع معاملات بپردازیم.

مزایا و ویژگی های این معاملات عبارتند از:

• امکان سود بیشتر
• نداشتن مالیات
• انجام معاملات دو طرفه
• نداشتن تاریخ انقضا برای تسویه

معایب مارجین تریدینگ شامل موارد زیر می باشد:

• عدم مالکیت فیزیکی دارایی
• ریسک بیشتر
• پرداخت بهره برای دریافت مارجین

جمع بندی

معاملات مارجین ذاتاً ریسکی تر از معاملات معمولی هستند. ریسک این نوع از معاملات در بازار بی ثبات رمز ارزها حتی بیشتر هم می باشد. به دلیل سطح بالای نوسانات، بدون شک این نوع از معاملات برای مبتدیان مناسب نیست و تنها معامله گران حرفه ای با بکارگیری استراتژی های مدیریت ریسک از آنها استفاده می کنند.

با این حال توجه داشته باشید که توانایی تجزیه و تحلیل نمودارها، شناسایی روندها و تعیین نقاط ورود و خروج ریسک های کلی معاملات مارجین را از بین نمی برد، اما ممکن است به پیش بینی بهتر ریسک ها و ترید موثرتر کمک کند. بنابراین ، قبل از استفاده از این معاملات در بازار ارزهای دیجیتال، ابتدا به کاربران توصیه می شود که درک عمیقی از تجزیه و تحلیل بازار داشته باشند و به اندازه کافی در این بازار تجربه کسب کنند.

💬 تجربه ها و ابهامات خود درباره این نوع از معاملات را در بخش دیدگاه ها با ما به اشتراک بگذارید.

اهرم یا لوریج در معاملات ارزهای دیجیتال چیست؟ راهکاری برای افزایش سود!

اهرم یا لوریج در برخی منابع به آن Gearing نیز می‌گویند (ابزار معاملاتی است که با هدف افزایش بازدهی در سرمایه‌گذاری به‌کار می‌رود). زمانی که از لوریج استفاده می‌کنیم، نیازی به آوردن تمام سرمایه خود نداریم.

فرض کنیم می‌خواهیم ۱۰۰۰ دلار روی چیزی سرمایه‌گذاری کنیم. اگر تنها ۵۰۰ دلار سرمایه داشته باشیم یا حتی فقط ۱۰۰ دلار از آن را برای این کار اختصاص دهیم، با وجود لوریج به هدفمان خواهیم رسید. در واقع در زمان استفاده از لوریج، ما به عنوان تریدر بخشی از سرمایه ترید را تامین کرده و مابقی ارزش معامله توسط صرافی تامین خواهد شد. با این کار، سود و زیان خود را نیز چند برابر خواهیم کرد.

چگونه از لوریج استفاده کنیم؟

اهرم با استفاده از سپرده، معروف به مارجین، برای افزایش مواجهه با یک دارایی اساسی کار می کند. اساساً، شما کسری از ارزش کامل ترید خود را کنار می گذارید و ارائه دهنده خدمات شما بقیه را به شما وام می دهد.

به عنوان مثال، بگذارید بگوییم شما می خواهید 1000 سهم یک شرکت را با قیمت سهام P100 بخرید.برای افتتاح یک ترید معمولی با کارگزار سهام، شما باید 1000X100Pرا برای بدست آوردن این مقدار سهام، پرداخت کنید (ارتباط مارجین و اهرم بدون توجه به هر گونه پورسانت یا سایر هزینه ها). اگر قیمت سهام این شرکت P20 افزایش یابد، 1000 سهم شما در حال حاضر هر یک 120p ارزش دارد. اگر سود خود را سیو کنید، از 1000 سهم اصلی خود P20000 سود کسب کرده اید.

اگر بازار مسیر دیگری را طی می کرد و سهام شرکت 20p سقوط می کرد، شما P20000 یا یک پنجم از سهام خود را از دست می دهید.می توانستید ترید خود را با یک ارائه دهنده لوریج آغاز کنید که ممکن است مارجین سود 10٪ در همان سهام را داشته باشد. یعنی به جای خرید 1000 سهم، تنها 100 سهم خرید می کردید.اگر قیمت سهام این شرکت به 120p افزایش یابد، باز هم همان سود P20000 را کسب خواهید کرد، اما با هزینه ای که مقدار قابل توجهی کاهش یافته است. اگر سهام تا 20p سقوط کرده بود، شما P20000 ضرر می کردید که دو برابر سپرده اولیه شما است.

لوریج در صرافی کوینکس

ر صرافی کوینکس برای انجام معاملات در اکانت فیوچرز کوینکس لازم است مراحل زیر را به ترتیب دنبال کنید:

1. ۱- ابتدا وارد سایت کوینکس می‌شویم.
2. ۲- سپس در قسمت بالای صفحه گزینه perpetual را انتخاب می‌کنیم.
3. ۳- با انتخاب گزینه leverage، ضریب مورد نظر را انتخاب می‌کنیم.
4. ۴- در این قسمت دو نمونه leverage یا ضریب اهرم وجود دارد. ضریبت cross و isolated
5. ۵- بهتر است برای شروع با ضریب اهرم ایزوله و با ضریب حداکثر ۳x کار شود.
6. ۶- با استفاده از گزینه transfer دارایی خود را از بخش اسپات یا بالانس وارد اکانت فیوچرز کوینکس می‌کنیم.
7. ۷- با کلیک بر روی گزینه transfer پنجره‌ای باز می‌شود. گزینه انتقال از اسپات اکانت به پرپشوال اکانت را انتخاب می‌کنیم.
8. ۸- در پنجره باز شده نوع رمز ارزی که مایل به انتقال آن هستیم را انتخاب می‌کنیم.
9. ۹- اگر رمز ارز USDT یا تتر را انتقال دهیم با آن می‌توانیم چهار رمز ارز BTCUSDT، ETHUSDT، LTCUSDT و BCHUSDT را وارد معامله کنیم. این چهار رمز ارز در قسمت USDT-M Contracts نمایش داده می‌شوند.
10. ۱۰- اگر هر رمز ارز دیگری به‌جز تتر را انتقال دهیم تنها با رمز ارز انتخاب‌شده امکان انجام معامله وجود دارد؛ که در این حالت در گزینه Coin-M Contarcts رمز ارز ارتباط مارجین و اهرم انتخاب‌شده نمایش داده می‌شود.

مزایا و معایب لوریج در معاملات ارزهای دیجیتال

مزایای معاملات لوریج

1. ۱- تریدرها بازار ارزهای دیجیتال می توانند لوریج را از طریق قراردادهای آتی، وام مارجین و معاملات آپشن به سبد سهام خود اضافه کنند. برای مثال تریدرها به جای این که 10 هزار یورو از سهام یک شرکت را خریداری کنند، می توانند همان مبلغ را در قراردادهای آتی سرمایه گذاری کرده و از این طریق سهام بیشتری را در کنترل داشته باشند.
2. ۲- فرصت های Leverage در بازار اوراق قرضه نیز یافت می شود. تریدرها از طریق سرمایه گذاری در معاملات کوتاه مدت ارزان قیمت سهم بازار خود را افزایش می دهند و سپس آن را به یک سرمایه گذاری بلند مدت با نرخ بالاتر تبدیل می کنند، آنها در نهایت از اختلاف قیمت بین این دو سرمایه گذاری سود خواهند برد.
3. ۳- بازار تبادل ارز یا همان بازار فارکسنیز یکی از مکان هایی است که لوریج های بالایی در آن ارائه می شود. برای مثال برخی کارگزاری های فارکس لوریج 1:400 یا بیشتر را به مشتریان خود پیشنهاد می دهند که یعنی 100 دلار شما را تبدیل به 40000 دلار می کند.
4. ۴- شرکت هایی وجود دارند که برای تامین مالی خود از Leverage استفاده می کنند و تریدرها نیز با سرمایه ارتباط مارجین و اهرم گذاری بر روی آنها به طور غیر مستقیم به فرصت های لوریج دسترسی پیدا خواهند کرد. شرکت ها اغلب از وام های مالی برای توسعه بخش های جدید استفاده می کنند و از این طریق حقوق سهامداران خود را افزایش می دهند. شما می توانید با تحلیل تراز مالی شرکت ها از وام ارتباط مارجین و اهرم ها و بدهی آنها آگاه شوید.

معایب معاملات لوریج

1. ۱- امکان ضرر بیش از مارجین برای ما فراهم است.
2. ۲- امکان از دست دادن کل سرمایه اولیه وجود دارد.
3. ۳- شارژ کردن حساب و از دست دادن دوباره آن

بهترین لوریج کدام است؟

با توجه به وضعیت بازار ما لوریج های پایین یعنی ضریب اهرمی کمتر از ده را توصیه می کنیم. علت این پیشنهاد آن است که هر چه از لوریج بزرگتري استفاده کنید میزان نوسانات حسابتان بیشترمی شود(چه در سود و چه درضرر). عکس این مساله در هنگام استفاده از لوریج کمتر صادق است یعنی نوسانات کمتري را متحمل می شوید. به همین دلیل است که ما معمولا درباره استفاده از لوریج کمتر از 10 صحبت می کنیم.

شاید شما به مقادیر بالایی از لوریج را دسترسی داشته باشید اما به این معنی نیست که شما لزوما بخواهید از تمام یا بخشی از آن استفاده کنید. مثلا شما فرض کنید اتومبیل دارید که می تواند با ارتباط مارجین و اهرم سرعت 360 کیلومتر/ساعت حرکت کند به این معنی نیست که ضرورتا نیاز به رانندگی در این سرعت دارید. پس استفاده از از لوریج بالا هم ریسک زیادي به حساب شما وارد می کند همانطور که سرعت بالا ممکن است به شما آسیب هاي جسمی زیادي وارد کند.

گر از لوریج بالا استفاده کنید کمر حساب شما در نوسانات کوچک بازار به سرعت شکسته می شود. اصلی به نام “ماندگار بودن” در بازار سرمایه وجود دارد به این معنا که از بین نرفتن سرمایه مهم تر از بدست آوردن سود زیاد است.

پس با انتخاب اهرم مناسب مانع از بین رفتن سرمایه خود شوید، شاید در اوایل کار سود نمی کنید یا کم سود می کنید ولی حضور شما در مارکت و کسب تجربه به مرور از شما یک تریدر خود ساخته و قوی میسازد. پس سرمایه خود را از دست ندهید تا بتوانید ماندگار شوید.

معاملات مارجین (margin-trading) در بازار ارزهای دیجیتالی چیست؟

یكی از بهترین راه های کسب درآمد از ارزهای دیجیتالی مطمئنا مبادله یا ترید ارزهای دیجیتالی است. یکی از انواع مبادلات قابل انجام و پر ریسک در بازارهای ارزهای دیجیتالی معاملات مارجین یا مارجین تریدینگ است. مبادله مارجین نوعی مبادله است که با استفاده از سرمایه شخص ثالث انجام می شود. حساب های مارجین به معامله گران اجازه می دهند تا به مبالغ سرمایه بیشتری دسترسی پیدا کنند و با استفاده از اهرم یا leverage سود خود را بیشتر کنند. معاملات مارجین نتایج معاملات را تقویت می کند تا معامله گران بتوانند سود بیشتری در معاملات موفق کسب کنند. جهت آشنایی بیشتر با نحوه ی عملکر این نوع از مبادلات در ادامه با ارزنگار همراه باشید.

مارجین تریدینگ

معاملات مارجین یا مارجین تریدینگ روندی است که سرمایه گذار را ملزم به پیش بینی یا گمانه زنی سهام بورس در زمان یا فصلی خاص می کند. به عبارت ساده تر ، یک حساب کاربری مارجین امکان خرید تعداد بیشتری سهام را در اختیار شما قرار می دهد. این سهام را می توان در هر زمان خریداری کرد.

هنگامی که مارجین تریدینگ آغاز شد، تریدر باید درصدی از کل ارزش سفارش را سپرده گذاری کند. این سرمایه گذاری اولیه به عنوان مارجین شناخته می شود و ارتباط نزدیکی با مفهوم leverage دارد. به عبارت دیگر ، حساب های معاملات مارجین برای ایجاد معاملات اهرمی مورد استفاده قرار می گیرد و اهرم، نسبت وام های گرفته شده به مارجین را توصیف می کند.

مبادلات مارجین در بازار ارزهای دیجیتالی

مبادلات مارجین ارزهای دیجیتالی به فرآیندی گفته می شود که دسترسی به مبادله گر برای باز کردن موقعیت بدون هیچ گونه اهرمی را فراهم می کند. به عنوان مثال، تصور کنید که شما یک موقعیت مارجین را باز کرده اید که به شما ۳X مزیت می دهد. دارایی یا سهام اصلی شما در این مثال در حدود ۲۰٪ افزایش یافته است اما موقعیت شما در مبادلات مارجین باعث شده تا حدود ۶۰٪ بدلیل وجود اهرم ۳X افزایش سود داشته باشید. بنابراین این تفاوت اصلی در مورد مبادله استاندارد و مبادله مارجین وجود دارد که در آن مبادلات استاندارد با نسبت leverage یا اهرم ۱ به ۱ معامله می شود.

بازار وام متشکل از وام دهندگانی است که مبلغ وام زیادی را به تریدرها ارائه می دهند. این تریدرها وام های ارائه شده را در مقدار قابل توجهی از ارزهای دیجیتال سرمایه گذاری می کنند. اما چگونه این مفهوم وام دهی به وام دهندگان کمک می کند؟ وام دهندگان سود زیادی را پس از شروع بازپرداخت وام از تریدر،خواهند برد. مبادله مارجین ارزهای دیجیتالی امکانی است که به دلیل ظهور زمان و فناوری در ارزهای دیجیتالی کاملاً امکان پذیر بوده است.

تریدر در مبادلات مارجین چه کاری انجام می دهد؟

اگر تریدر باشید در صورتیکه یکی از مبادلات مارجین آغاز شد، از شما خواسته می شود که درصدی از کل ارزش سفارش را سپرده گذاری کنید. در اینجا، سرمایه گذاری اولیه به عنوان مارجین نامیده می شود و همانطور که گفته شد به مفهوم اهرم یا leverage نزدیک است.

اما مفهوم اهرم چیست؟ اگر قصد دارید با نسبت اهرم معاملاتی ۵ به ۱ ، مبلغ ۵۰،۰۰۰ دلار مبادله را باز کنید، باید ۵۰۰۰ دلار سرمایه خود را سپرده گذاری کنید. در بازارهای ارزهای دیجیتالی معمولا نسبتهای اهرمی از ۲ به ۱ تا ۱۰۰ به ۱ ارتباط مارجین و اهرم متغیر است.

بنابراین، اگر فردی علاقه مند به سرمایه گذاری در بازار ارزهای دیجیتالی هستید، اما با مشکل محدود بودن سرمایه مواجه می باشید، پس مبادله مارجین بهترین ابزاری است که می توانید در نظر بگیرید. برای انجام مبادلات مارجین می توانید از برخی از صرافی های ارزهای دیجیتالی یا کارگزاران وام بگیرید که به نوبه خود توانایی خرید شما را افزایش می دهد.

مبادله گر، اگر در چنین شرایطی از مبادله مارجین به عنوان یکی از گزینه ها استفاده کند، از سود بالاتری برخوردار خواهد بود اما مطمئنا این سرمایه گذاری با خطراتی همراه است و شما باید برای به دست آوردن سود بالاتر، به طور دقیق و صحیح به مبادله بپردازید. هر چند که در این نوع از مبادلات تحلیل بازار و نموردارها و تجربه کمکی به جلوگیری از ضرر احتمالی شما نمی کند اما برای دستیابی به سود مبادلات نیز بی تاثیر نمی باشد.

از این رو همانطور که چندین بار ذکر شد مبادلات مارجین بسیار پر ریسک و مخاطره آمیز می باشند، مبادله مارجین ارزهای دیجیتالی حتی با ریسک بیشتری نیز همراه است. بنابراین در صورتیکه به تازگی به بازار ارزهای دیجیتالی وارد شده اید و تجربه لازم در معاملات را ندارید؛ بهتر است از این نوع مبادلات استفاده نکنید و متحمل خسارات بزرگ نشوید.

لوریج (Leverage) چیست و چه کاربردی در فارکس دارد؟

یکی از جذاب ترین ویژگی بازار فارکس وجود اهرم یا لوریج است. اهرم فارکس راهی است برای اینکه یک معامله گر بتواند با حجم های بزرگتر از سرمایه خود معامله کند.

لوریج (Leverage) چیست

یکی از جذاب ترین ویژگی بازار فارکس وجود اهرم یا لوریج است. اهرم فارکس راهی است برای اینکه یک معامله گر بتواند با حجم های بزرگتر از سرمایه خود معامله کند.

لوریج (Leverage) در فارکس

لوریج (Leverage) در انگلیسی به معنی اهرم است. در بروکرها زمانی که معامله گر بتواند بیشتر از حساب خود معامله کند از این اصطلاح استفاده می کنند.

زمانی که لوریج حساب معاملاتی شما بر روی ۱:۱۰۰ (یک به صد) باشد شما می توانید با موجودی حساب ۱ دلار وارد یک معامله ۱۰۰ دلاری شوید. در واقع می توان گفت با ضریب ۱:۱۰۰ قدرت معامله حساب شما ۱۰۰ برابر می شود. بروکرهای مختلف مقادیر متفاوتی از لوریج را ارائه می دهند.

اهرم فارکس

لوریج یک امکان مثبت برای معامله گران است که می تواند به آن ها کمک کند تا چند برابر سرمایه خود سود کنند. البته در کنار این روی مثبت آن باید جنبه منفی آن را نیز در نظر بگیرید و ممکن است ضرر کنید.

اگر پیش بینی ها و تحلیل شما درست نباشد ممکن است شما تمام سرمایه خود را از دست بدهید.

اهرم لوریج در فارکس چیست؟

مثال از عملکرد ضریب اهرمی

در نظر بگیرید شما می خواهید یک معامله ۱۰۰۰ دلاری انجام دهید. در این وضعیت اگر لوریج شما ۱:۱۰۰۰ باشد تنها موجودی ۱ دلار نیاز است. اگر لوریج شما ۱:۱۰۰ باشد تنها ۱۰ دلار موجودی نیاز دارید و اگر ۱:۵۰۰ باشد تنها ۲ دلار موجودی در حساب خود باید داشته باشید. در واقع شما باید توجه به موجودی حساب خود و مقدار ضریب اهرمی حساب معاملاتی محاسبه کنید تا چه حجمی می توانید وارد معاملات شوید.

بیشتر بخوانید: آشنایی با ویژگی های بازار فارکس (بازار معاملات ارزی)

نحوه محسابه اهرم در فارکس

برای محاسبه اهرم در معامله از فرمول زیر می توانید استفاده کنید.

اهرم=درصد مارجین/100=مارجین/1

مثال: اگر مارجین 0.02% باشد، در آن صورت درصد مارجین 2% خواهد بود و در نتیجه اهرم مساوی است با 50=2/100=0.02/1.

برای محاسبۀ میزان مارجین استفاده شده می توانید از ماشین حساب مارجین هم استفاده کنید.

اهرم در فارکس

تغییر لوریج (Leverage)

برای تغییر مقدار لوریج باید وارد سایت بروکر خود شوید و در قسمت مشخصات حساب تجاری یا دمو خود این مقدار را تغییر دهید. تغییر این مقدار معمولا دارای تاییدیه های دو مرحله است یعنی معمولا از طریق ارسال پیامک یا ایمیل و وارد کردن کد ارسالی تغییر می کند.

خطرات بازار رمزارز که ایرانی‌ها را طعمه می‌کند
بیت بمب

عصر ارتباط – صبا رضایی – بازار رمزارزها یکی از پرریسک‌ترین بازارهای مالی است. شاید ریسک آن برایتان جذاب باشد اما زمانی که این بازار بدون هیچ هشدار قبلی ریزش شدید کرد، متوجه خواهید شد که ضررهای این ریسک آنقدرها هم جذاب نیست. اما با وجود تمام هشدارها، رمزارزها با وجودی که چیزی شبیه به بمب‌های فعال هستند که با هر لحظه غفلت شاید در دستان شما منفجر شود، هرروز طرفداران بیشتری پیدا می‌کند و کاربران در رفتاری قمارگونه، لحظه‌به‌لحظه در حال دست به دست کردن این بمب‌های روشن هستند. کمااینکه هرروز کاربران بیشتری به ترید (معاملات آنی) یا هولد کردن (نگهداری) رمزارزها می‌پردازند.
در این میان رفتارشناسی ایرانی‌ها در بازار رمزارز نشان می‌دهد که همواره به ترید یا نوسان‌گیری علاقه‌مند هستند. بنابراین این بازار پرخطر نیز برایشان جذابیت‌های بسیاری دارد.
مشکل اینجاست که بازار رمزارزها را در واقع نهنگان بازار کنترل می‌کنند و در صورت تمایل می‌توانند کاری کنند که بازار رمزارزها دچار ریزش ناگهانی شود. خبرهای مختلف، اتفاقات متفاوت و رویدادهای مربوط به بازار رمزارزها نیز در نوسانات قیمت رمزارزها تاثیرگذار است.
اصطلاح نهنگ (Whale) در بازار رمزارزها به افراد یا شرکت‌هایی گفته می‌شود که سرمایه بسیار زیادی در یک یا چند رمزارز مثل بیت‌کوین داشته باشند و می‌توانند با هر حرکتی بازار را تحت تاثیر قرار دهند. از این نهنگ‌ها می‌توان به عنوان «بزرگ‌ترین بازیگران دنیای رمزارزها» یاد کرد.
در مورد بیت‌کوین یا رمزارزی مثل اتریوم مقیاس اینکه چه کسی نهنگ محسوب می‌شود متفاوت است اما نهنگ‌های دنیای رمزارزها مبالغ هنگفتی در اختیار دارند. اینکه چگونه این افراد به چنین سرمایه‌های عظیمی‌دست یافته‌اند، جای بحث دارد.
در همین حال افراد ثروتمندی وجود دارند که با رصد این بازارها، مشاهده رشد آنها و گرایش روزافزون مردم به سمت رمزارزها و گاه استفاده از فناوری‌هایی نظیر هوش مصنوعی و روبات‌های پیشرفته از این فرصت استفاده کرده و سرمایه‌گذاری‌های کلانی انجام می‌دهند.
به عنوان مثال یکی از شناخته‌شده‌ترین نهنگ‌های بیت‌کوین، ساتوشی ناکاموتو خالق بیت‌کوین است. کارشناسان تخمین زده‌اند سرمایه وی بالغ بر یک میلیون بیت‌کوین است؛ چیزی حدود یک درصد از کل بیت‌کوین موجود در بازار.

کنترل ریسک

کاوه مشتاق، عضو انجمن بلاک‌چین ایران و فعال در بازار رمزارزها درباره برخی آسیب‌ها و تهدیدهای این بازار برای ایرانی‌ها به «عصر ارتباط» می‌گوید: در حال حاضر موسسه‌ای به نام ciphertrace در خارج از کشور پول‌ها و رمزارز ایرانیان را فلگ (نشانه‌گذاری) می‌کند. این موسسه به طور سیستماتیک آدرس ایرانیان را پیدا می‌کند و سپس رمزارز کاربران ایرانی را نشانه‌گذاری می‌کند.
او افزود: یکی از راه‌های نشانه‌گذاری رمزارز ایرانی‌ها این است که فرد اعلام کند که ایرانی است. مثلا با آی‌پی ایرانی وارد اکسپلوررهای رمزارزی شده و یک آدرس رمزارز را سرچ کند. از سویی دیگر شرکت‌ها و روبات‌هایی وجود دارند که به صورت سیستماتیک آدرس ایرانی‌ها را پیدا می‌کنند.
مشتاق گفت: راه دیگر آن است که فرد در اطلاعات کاربری خود اعلام کند که ایرانی است، با آی‌پی ایرانی در قسمت اکسپلوررهای رمزارزی به جست‌وجو بپردازد، مثلا رمزارزی را جست‌وجو کند و مشخص شود که کاربر مربوطه، از ایران در حال فعالیت است.
او افزود: از طرفی دیگر برخی صرافی‌های ایرانی که رمزارزها را به پول نقد تبدیل می‌کنند، نکات ایمنی را رعایت نکرده و آدرس‌ها را در دسترس عموم قرار می‌دهند و به همین خاطر پول کاربران و صرافی‌های یاددشده، فلگ یا نشانه‌گذاری می‌شوند و برای مثال اگر رمزارزها در صرافی‌های آمریکایی ترید شوند، احتمال مسدود شدن‌شان بسیار زیاد است.
این عضور انجمن بلاک‌چین ایران گفت: البته تا زمانی که رمزارزها در حساب ایرانیان است، موجودی حساب‌شان نشانه‌گذاری نمی‌شود و اتفاقی برای آن نمی‌افتد اما زمانی که ترید می‌کنند، ممکن است موجودی‌شان فریز (معلق) شود. به خصوص در رابطه با تتر که در کد اسمارت کانترکت است، احتمال می‌رود حساب کاربران ایرانی فریز شود. به همین منظور دارندگان رمزارز تتر باید دوچندان مراقب باشند که مشخص نشود ایرانی هستند.
او افزود: اگر بقیه رمزارزها را هم بخواهند به یک رمزارز آمریکایی تبدیل کنند باید از یک متخصص درخواست کنند که رد پول‌شان را پاک کند. هنگام استفاده از صرافی‌های بین‌المللی نیز باید احتیاط کنند.
این روزها اما خبرهای زیادی درباره احتمال ریزش رمزارزها منتشر می‌شود. در عین حال مردم روی سود حاصل از ترید یا هولد رمزارزها حساب باز کرده‌اند. اما مشتاق معتقد است که مردم باید پولی را وارد بازار کنند که اگر از دست دادند، مشکلی برایشان ایجاد نشود.
او افزود: بازار رمزارزها همواره پرریسک بوده و احتمال از بین رفتن پول همیشه وجود دارد. بازارهایی مانند رمزارزها که اهرمی‌بوده و پول شمارا اهرم کرده و یک به صد می‌کنند، ریسک را نیز یک به صد می‌کنند. اگر در بازار بورس، ریسک صدبرابر شود اتفاق خاصی نمی‌افتد اما در بازار رمزارزها، صدبرابر شدن ریسک، ترید و مبادلات را به ریسک مطلق تبدیل می‌کند. بازار اهرمی ‌و لوریج مارجین مارکت مربوط به کریپتوکارنسی‌ها است که کاربر به ازای یک دلاری که وارد بازار می‌کند، می‌تواند به اندازه صد دلار رمزارز خریداری کرده و به ترید یا هولد بپردازد.

لوریج مارجین (Leverage Margin)

منظور مشتاق از ریسک یک به صدی و اهرم شدن پول، آن است که در بازار بورس جهانی یا فارکس، بروکرها به معامله‌گران به نسبت یک به صد پولی می‌دهند تا با آن به خرید و فروش سهام بپردازند. این امر در بازار سرمایه مشکل آنچنانی ایجاد نمی‌کند اما در بازار رمزارزها به معنای ریسک مطلق است. البته بسیاری از فعالان بازار سرمایه با ریزش بازار، ضررهای بزرگ متحمل شده‌اند. در واقع مارجین به معنای آن است که از آنجا که حجم‌های استاندارد و تعیین شده برای معاملات تا حدودی بالا هستند بروکرها مبلغی را به تریدرها وام می‌دهند تا بتوانند با استفاده از آن معاملات خود را انجام بدهند.
در همین حال هیچ پول فیزیکی به تریدر داده نمی‌شود و اهرم برای هر ترید جدیدی که معامله‌گر قصد باز کردن دارد وارد عمل می‌شود. فرض بگیرد یک حساب 200 دلاری در یک بروکر شارژ می‌کنیم سپس باید نسبت اهرم به حساب را تعیین کنیم. پس از واریز 200 دلار لوریج 1:100 را برای حساب انتخاب می‌کنیم این بدان معنا است که یک قسمت از 100 قسمت حجم یک قرارداد را پوشش می‌دهیم که به عنوان مارجین آن را می‌شناسیم.
او افزود: تنها کاربرانی که سالیان طولانی ترید می‌کنند و به بازار رمزارزها تسلط کامل دارند، می‌توانند از این روش استفاده کنند.
مشتاق با تاکید بر لزوم آموزش شیوه ترید کردن در بازار رمزارزها بیان کرد: مردم باید این حقیقت را بدانند که بدون آموزش و کسب تجربه نمی‌توانند وارد بازار رمزارز شده و ترید کنند. بازار لوریج مارجین بسیار پرریسک است و به هیچ وجه توصیه نمی‌شود.
او گفت: متاسفانه بسیاری از هموطنان‌مان با خطرات بازار رمزارزها و لوریج مارجین آشنایی نداشته و وارد بازار می‌شوند. این امر با وجود ریسک شدیدا بالای آن، نتیجه‌ای به جز ضرر و زیان برای افراد تازه‌کار ندارد.

پامپ و دامپ

این عضو انجمن بلاک‌چین ایران گفت: در پامپ (Pump)و دامپ‌ها (Dump)بسیاری تصور می‌کنند باید سریع پول خود را از بازار خارج کرده و به سرعت پولدار شوند. ممکن است شانسی این اتفاق رخ دهد اما تریدرها نمی‌توانند با روبات‌ها مقابله کنند. از سویی دیگر برخی شرکت‌ها با استفاده از روبات‌ها به کاربران اطلاعات می‌دهند و به آنها می‌گویند چه زمانی ترید کنند و زمان خرید و فروش رمزارزها را اطلاع می‌دهند. این روبات‌ها از تریدهای الگوریتمی ‌و کپی تریدینگ‌هایی که ربوات از روی تریدهای کاربری دیگر کپی کرده، تقلید می‌کنند.
او افزود: روبات‌ها از روی الگوریتم ترید می‌کنند. اگر از روبات‌های خوبی استفاده شود، عالی است اما در بسیاری از مواقع شرکت‌ها بیش از حد به افرادی که روبات‌ها را می‌نویسند اعتماد می‌کنند. در صورتی که ممکن است برنامه‌نویسان از اعتماد آنها سوءاستفاده کرده و روبات خوب و پیشرفته‌ای ایجاد نکنند.
در نتیجه از اعتماد کاربران سوءاستفاده کرده و پول از بین می‌رود. اما در حقیقت شرکت‌های فوق از پامپ و دامپ استفاده کرده‌اند.
پامپ (Pump) و دامپ (Dump) روشی غیر قانونی در بازارهای مالی است و فقط به حوزه ارز دیجیتال محدود نمی‌شود. اما در حال حاضر با توجه به گسترش فضای آنلاین و به‌خصوص رایج شدن ارزهای دیجیتال رمزنگاری شده، این روش در مقایسه با قبل نزد کلاهبرداران بسیار رایج‌تر شده است. متاسفانه نبود چارچوب مقررات و قوانین نظارتی برای حوزه کریپتوکارنسی سبب شده الگوی کلاهبرداری پامپ و دامپ ارزهای دیجیتال به شدت مورد توجه کلاهبرداران قرار بگیرد.

کلام پایانی

بازار رمزارزها اگرچه خطرات بسیاری دارد اما جذابیت‌های فراوانی نیز دارد، به همین دلیل ایرانیان را که با خطرات و ریسک‌ها آشنایی دارند به خود جذب کرده است. اما تحریم‌ها موجب شده همواره محدودیت‌های بیشتری برای کاربران ایرانی مقیم کشورمان در نظر گرفته شود و در صورتی که مشخص شود از ایران در حال ترید در یکی از صرافی‌های بین‌المللی هستید، ممکن است حساب‌تان بلوکه، فریز یا نشانه‌گذاری شود.